ANALISIS PORTOFOLIO OPTIMAL PADA SAHAM-SAHAM INDEKS LQ-45 DENGAN MENGGUNAKAN METODE INDEKS TUNGGAL DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE FEBRUARI 2016 – JANUARI 2018

Abstract

Tingginya perkembangan Pasar Modal Indonesia membuat minat masyarakat dalam berinvestasi semakin meningkat.Salah satu indeks yang tergabung di pasar modal ialah Indeks LQ 45. Indeks LQ 45 adalah suatu indeks saham yang terdiri dari 45 emiten dengan likuiditas tinggi dan kapasitas yang besar. Penelitian ini ditujukan untuk menjelaskan bagaimana suatu tahap atau proses penentuan portofolio optimal dengan Metode Indeks Tunggal pada Indeks LQ 45 periode Februari 2016 hingga Januari 2018 dan menjelaskan ada atau tidaknya perbedaan yang signifikan terhadap return dan risiko saham-saham yang masuk kandidat portofolio optimal dan saham-saham yang tidak masuk kandidat portofolio optimal. Hasil Penelitian ini menunjukan dari 5 sampel perusahaan yang terpilih, 13 diantaranya adalah yang masuk kandidat portofolio optimal. Pengujian hipotesis pada return, Ho diterima karena nilai Sig<5% (0,000<0,05), sehingga dapat disimpulkan terdapat perbedaan yang signifikan terhadap saham-saham yang masuk kandidat portofolio optimal dan saham-saham yang tidak masuk kandidat portofolio optimal. Sedangkan, pengujian hipotesis yang dilakukan pada risiko, Ho ditolak karena Sig>5% (0,689 > 0,05) sehingga dapat disimpulkan tidak terdapat perbedaan yang signifikan terhadap saham-saham yang masuk kandidat portofolio optimal dan sahamsaham yang tidak masuk kandidat portofolio optimal.